سود مرکب ماهانه و روزانه

آلبرت اینشتین (Albert Einstein)، نابغه ریاضی زمانی گفته است که بهره مرکب بزرگ‌ترین کشف ریاضی همه ادوار است. او از این مفهوم با نام هشتمین شگفتی دنیا نام برده است.

صندوق سرمایه گذاری امین آشنای ایرانیان

صندوق‌های سرمایه‌گذاری، نهادهای مالی تحت نظارت سازمان بورس و اوراق بهادار هستند که به عنوان شخصیت حقوقی مستقل منحصراً توسط نهادهای مالی دارای مجوز سبدگردانی، تأسیس می‌گردند. این صندوق‌ها با مدیریت افراد متخصص، بر پایه اساسنامه و امیدنامه خود فعالیت کرده و وجوهی را که سرمایه‌گذاران در اختیـار آن‏ها قرار می‌دهند در راستای ایجاد بازده مناسب‌تر در مقایسه با سایر فرصت‌های سرمایه‌گذاری مشابه و به حداقل رساندن ریسک سرمایه‌گذاری، با توجه به ماهیت و در قالب ترکیب دارایی‏های قید شده در امیدنامه خود در سبد متنوعـی از سهام، اوراق با درآمد ثابت و یا سپرده‌های بانکی با نرخ ترجیحی سرمایه‌گذاری می‌نمایند. از این روبه افرادی که به‏ تازگی قصد ورود به بازار سرمایه (بورس) را دارند توصیه می‌شود به‏ جای خرید و فروش مستقیم سهام شرکت‌ها، از طریق سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها که با مکانیزم صدور و ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری عمل می‌کنند، اقدام نمایند. با سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها در حقیقت یک سبد سرمایه‌گذاری را تشکیل می‌دهید که این سبد به طور دایم تحت نظارت و مدیریت افراد متخصص و خبره است.

چند نوع صندوق سرمایه‌گذاری وجود دارد؟

صندوق‏های سرمایه‏ گذاری را بر مبناهای فاکتورهای متعددی می‏توان طبقه‏بندی کرد. انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری بر مبنای ترکیب دارایی‏ها که عبارتند از صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام (Mutual Funds)، صندوق‌های سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت (Fixed Income) و صندوق‏های سرمایه‏گذاری مختلط. همچنین انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری بر مبنای هدف عبارتند از صندوق‏های سرمایه‏ گذاری جسورانه، نیکوکاری، اختصاصی بازارگردانی، زمین و ساختمان، کالایی، گواهی سپرده‏ها و … که در ایران همه انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری ذکر شده در حال فعالیت هستند.

هم اکنون بیش از ۵۰ صندوق سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت فعال وجود دارد که ارزش تقریبی دارایی آن‏ها به بیش از یکصد و سی و سه هزار میلیارد تومان (در حدود ۱۰% کل سپرده موجود در بانک‌ها) رسیده است.

صندوق سرمایه گذاری امین آشنای ایرانیان از کدام نوع صندوق هاست؟

صندوق سرمایه گذاری امین آشنای ایرانیان از نوع صندوق‏های سرمایه‌گذاری بازارگردانی است که وظیفه بازارگردانی سهام شرکت گروه مپنا و شرکت تولید برق عسلویه مپنا ، و همپنین اوراق سلف موازی برق سنندج مپنا طبق تعهدات مشخص شده در امید نامه صندوق را انجام می دهد. در این نوع صندوق‏ها، در بلندمدت، کمک شایانی برای دوری از نوسانات تند و تیز و شدید خواهد بود. هدف بازارگردان این است که همواره سهام را متعادل نگه دارد و صف خرید و فروش را از بین برده و قیمت سهام را به سوی ارزش ذاتی سوق دهد که این ارزش ذاتی بر مبنای تنظیم عایدات آتی سهام شرکت به دست می‌آید. بنابراین صندوق بازارگردانی از صف‌های خرید و فروش بی مورد و معامله نشدن سهم در این مواقع جلوگیری و به روان شدن معاملات، افزایش نقدشوندگی و جلوگیری از دستکاری قیمت سهام به دست برخی سودجویان بازار کمک می‌کند. سازمان بورس به‌منظور حمایت از این صندوق در نظر دارد کارمزد معاملات این صندوق را با ۸۰ درصد تخفیف ارائه دهد، ضمن اینکه ایستگاه‌های معاملاتی در اختیار کسانی که صندوق اختصاصی بازارگردانی را اداره می‌کنند قرار دهد تا معاملات صندوق را در آن ایستگاه‌های اختصاصی انجام دهند.

چرا در صندوق سرمایه گذاری امین آشنای ایرانیان سرمایه‌گذاری کنیم؟

صندوق سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار با درآمد ثابت امین آشنا ایرانیان به شماره ثبت ۱۱۰۴۹ نزد سازمان بورس و اوراق بهادار و هچنین تحت شماره ۲۹۰۴۰ و شناسه ملی ۱۰۳۲۰۷۵۲۳۹۴ در اداره ثبت شرکت‌ها در اردیبهشت ماه سال ۱۳۹۱ با مدیریت کارگزاری سهم آشنا تاسیس گردیده است. این صندوق با همت مدیران صندوق، موفق به کسب رکورد بی‌نظیر بازدهی متوسط نزدیک به ۲۶% (و سود مرکب بیش از ۲۸%) در سال ۱۳۹۵ شده و بدین ترتیب رتبه نخست بهترین بازدهی را در بین کلیه صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت (به استناد سایتwww.fipiran.com ) و سایر بازارهای رقیب مشابه کسب کرده است. پیش‌بینی می‌گردد این سودآوری بالا همچنان تداوم یابد.

علاوه بر بازدهی بالا، از سایر مزایای رقابتی این صندوق می‌توان به عدم پرداخت کارمزد صدور و ابطال و یا جریمه ناشی از ابطال زود هنگام به مدیر صندوق(ناشی از سیاست‌های رقابتی مدیر صندوق)و ارائه خدمات غیر حضوری جهت سهولت دسترسی به گزارشات ویژه هر سرمایه‏ گذار از طریق تارنمای صندوق و ربات تلگرام و همچنین صدور و ابطال واحدهای سرمایه‏ گذاری از طریق سامانه fundshop، ربات تلگرام و همچنین سامانه آنلاین کارگزاری اشاره نمود. مجموع این ویژگی‌ها موجب گشته که این صندوق به عنوان یکی از جذابترین گزینه‏ های سرمایه‌گذاری در مقایسه با سپرده‌گذاری در بانک‌ها، خرید اوراق بهادار با درآمد ثابت و سرمایه‌گذاری در صندوق‌های مشابه هم در بازه زمانی کوتاه‏مدت و هم بلند مدت، مورد توجه شایان اشخاص حقیقی و حقوقی قرار بگیرد.

ارزش هر واحد صندوق‌ چگونه مشخص می‌شود؟

واحد سرمایه‌گذاری، کوچکترین جزء سرمایه صندوق است که قابلیت صدور و ابطال دارد و مشابه برگه سهم در شرکت‌هاست. ارزش خالص دارایی‌های صندوق (NAV) تا ساعت سود مرکب ماهانه و روزانه ۱۴ روز کاری بعد، از تقسیم مابه ‌التفاوت دارایی‌ها و بدهی‌های صندوق بر تعداد کل واحدهای معتبر به دست آمده که این عدد مبنای صدور ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری صندوق است.

نحوه سرمایه‌گذاری در صندوق چگونه است؟

سرمایه‌گذاران محترم می‌توانند با یک‏بار مراجعه حضوری به محل مدیر ثبت صندوق و همراه داشتن مدارک هویتی (جهت احراز هویت) اقدام به سرمایه‌گذاری نمایند. هر چند که این امکان وجود دارد تا نمایندگان مدیر صندوق در شرایط خاص در محل سرمایه‌گذاران محترم نسبت به انجام مراتب قانونی اقدام نمایند. پس از واریز وجه به حساب بانکی صندوق (از طریق مراجعه به بانک و یا با استفاده از دستگاه کارت‏خوان موجود در محل مدیر ثبت صندوق)، صدور واحدهای سرمایه‌گذاری بر مبنایNAV همان روز صورت می گیرد.

یکی از مهمترین مزایای صندوق سرمایه‌گذاری امین آشنا ایرانیان، این است که در صورت درخواست ابطال، وجه آن بر مبنای NAV روز بعد محاسبه شده و مبلغ اسمی واحدهای ابطال شده یک روز کاری بعد از درخواست به حساب سرمایه‌گذار واریز می‌گردد.

به منظور رفاه حال سرمایه‌گذاران محترم پس از یکبار مراجعه حضوری جهت احراز هویت، امکان صدور و یا ابطال واحدهای صندوق امین آشنا ایرانیان از طریق تارنمای صندوق به آدرس www.iafi.ir و یا تارنمای www.fundshop.ir برای سرمایه‌گذاران عزیز فراهم گردیده است تا با سهولت بیشتری نسبت صدور و ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری خود اقدام نمایند.

نحوه پرداخت سود صندوق چگونه است؟ آیا سود صندوق همواره ثابت و به کلیه سرمایه‌گذاران به میزان یکسان تعلق می‌گیرد؟

پرداخت سود در این صندوق مشابه بانک‌ها، به صورت ماهیانه بوده و بر مبنای خالص ارزش دارایی‌های صندوق (NAV) در روز ۲۵ هر ماه محاسبه و حداکثر تا ۳ روز کاری بعد از ۲۵ام به سرمایه‌گذاران محترم پرداخت می‌گردد.‌ این امکان برای سرمایه‌گذاران وجود دارد تا با انتخاب خود تصمیم بگیرند در زمان تقسیم سود، سود حاصله به حساب مد نظرشان واریز و یا جهت صدور واحدهای سرمایه‌گذاری جدید، مجدداً در صندوق سرمایه‌گذاری گردد تا از مزایای سود مرکب آن بهره‌مند گردند.

یکی از الزامات امیدنامه صندوق‌ها پیش بینی حداقل سود سالیانه به عنوان تضمینی برای پوشش ریسک سرمایه‌گذاران و تلاش حداکثری مدیر صندوق جهت کسب بازدهی بالاتر بوده که در صندوق امین آشنا ایرانیان نیز این پیش بینی به میزان۲۰ درصد سالیانه است. بنابراین سود پرداختی در ماه‌های مختلف ممکن است متفاوت باشد. لازم به‏ذکر است بالاترین درصد پیش‏بینی سود مورد قبول سازمان بورس و اوراق بهادار، همان ۲۰ درصد سالیانه می‏باشد.

شایان ذکر است، برای آن دسته از سرمایه‌گذاران که پرداخت سود ثابت ماهیانه را به استناد مسائل شرعی جایز نمی‌دانند، سرمایه‌گذاری در صندوق به دلیل متفاوت بودن سود واقعی پرداختی در هر ماه (ناشی از مشارکت در طرح‌های توسعه‌ای کشور با توجه به ماهیت اوراق مشارکت) و همچنین بهره‌مندی یکسان کلیه‌ی سرمایه‌گذاران صندوق در تمامی سود حاصله، مطلوب‌ترین گزینه‌ی سرمایه‌گذاری به لحاظ شرعی می‌باشد‌.

مزیت‌های رقابتی صندوق به عنوان یک خدمت ویژه مالی در کارگزاری چیست؟

کارگزاری سهم آشنا (رتبه الف) با بیش از ۲۰ سال سابقه فعالیت در بازار سرمایه ایران به عنوان مدیر صندوق امین آشنا ایرانیان، مفتخر است به کسانی که از طریق این کارگزاری به خرید و فروش سهام می‌پردازند به عنوان یک خدمت مالی فوق العاده، نسبت به صدور واحدهای سرمایه‌گذاری از محل مانده وجوه بلا استفاده در حساب کارگزاری مشتری و همچنین پرداخت بدهی ایشان به کارگزاری ناشی از خرید هرگونه سهام یا اوراق، از طریق ابطال واحدها اقدام نماید. سرمایه‌گذاران محترم می‌توانند از فاصله زمانی بین خرید سهام و تسویه بدهی ناشی از آن، به عنوان اهرمی جهت پوشش ریسک سرمایه‌گذاری خود استفاده نمایند و ضمن یهره مندی از حداکثر سود، دغدغه‌ای بابت واریز به‏موقع مبلغ بدهکاری ناشی از خرید سهام یا اوراق به حساب کارگزاری نداشته باشند.

آیا محدودیتی برای حداقل یا حداکثر سرمایه گذاری در این صندوق وجود دارد؟

شما تنها با خرید ۱ واحد (به مبلغ اسمی ۱ میلیون ریال) می‌توانید از سود سود مرکب ماهانه و روزانه صندوق بهره مند شوید. حداکثر سقف سرمایه‌گذاری برای هر شخص حقیقی یا حقوقی معادل ۱،۲۵۰ میلیارد ریال می‌باشد. صندوق امین آشنا ایرانیان با مجوز سازمان بورس و اوراق بهادار هم اکنون می‌تواند تا سقف ۵،۰۰۰ میلیارد ریال در اوراق با درآمد ثابت و سپرده‌های بانکی مطابق امیدنامه خود سرمایه‌گذاری کند. صندوق امین آشنا ایرانیان با مجوز سازمان بورس و اوراق بهادار هم اکنون می‌تواند تا سقف ۵،۰۰۰ میلیارد ریال سرمایه جذب کند. بدیهی است با استقبال گسترده‌ی سرمایه‌گذاران این سقف با مجوز سازمان بورس قابلیت افزایش مجدد را خواهد داشت.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری | مدیریت حرفه‌ای دارایی‌ها

یکی از مهم‌ترین روش‌های مدیریت دارایی‌ها در بورس، استفاده از صندوق‌های سرمایه‌گذاری است. جایی که تیمی از تحلیلگران حرفه‌ای بازار، سبدی متنوع از دارایی‌های مختلف برای شما تشکیل می‌دهند و ریسک کاهش سرمایه در بورس را به کمترین حد ممکن می رسانند. مجموعه آگاه از سال 1387 به ارائه خدمات مدیریت دارایی در بورس می‌پردازد و مدیریت صندوق‌های سرمایه‌گذاری متعددی را در این بازار برعهده دارد که از جمله آن‌ها می‌توان به پربازده‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری کشور اشاره کرد.

صندوق سرمایه‌گذاری چیست؟

صندوق سرمایه‌گذاری نهادی مالی به شمار می‌رود که دارایی سرمایه‌گذاران بورس را جمع‌آوری و آن را در سبدی سود مرکب ماهانه و روزانه متنوع از دارایی‌های مختلف سرمایه‌گذاری می‌کند. کاهش ریسک، تنوع، مدیریت حرفه‌ای و نقدشوندگی بالا از مهم‌ترین مزایای این صندوق‌ها به شمار می‌روند.

انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری

صندوق‌های سرمایه‌گذاری انواع مختلفی دارند که در ادامه به مهمترین آن‌ها اشاره می‌کنیم:

صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت بین 70 تا 90 درصد سرمایه مشتریان خود را در اوراق کم ریسک سرمایه‌گذاری می‌کنند. سود این صندوق‌ها، ثابت و بیشتر از سپرده‌های بانکی است.

صندوق‌های سهامی 70 تا 90 درصد دارایی مشتریان خود را در سهام شرکت‌های بورسی سرمایه‌گذاری می‌کنند. این صندوق‌ها ریسک بالاتری دارند اما سود آن‌ها به ویژه در بلندمدت بسیار بیشتر است.

دارایی صندوق‌های مختلط را ترکیبی از سهام شرکت‌های بورسی و اوراق با درآمد ثابت (بین ۴۰ تا ۶۰ درصد) تشکیل می‌دهد. این صندوق‌ها از نظر بازدهی و ریسک، حد میانی دو صندوق درآمد ثابت و سرمایه‌گذاری در سهام هستند.

حداقل ۷۰ درصد دارایی صندوق‌های طلا در گواهی سپرده کالایی سکه طلا و مابقی در اوراق مشتقه مبتنی بر طلا سرمایه‌گذاری می‌شود؛ بنابراین بازدهی این صندوق‌ها، مشابه بازدهی سکه طلا است.

نحوه خرید و فروش صندوق‌های سرمایه‌گذاری

• صندوق قابل معامله در بورس یا ETF: برای خرید و فروش واحدهای این نوع صندوق‌ها لازم است کد بورسی و کد معاملاتی داشته باشید. با مراجعه به سامانه معاملاتی آنلاین کارگزاری‌ها و جست‌وجوی نماد صندوق، می‌توانید نسبت به خرید صندوق‌های ETF اقدام کنید.
• صندوق‌های مبتنی بر صدور و ابطال: برای خرید واحد‌های این نوع صندوق‌ها نیازی به داشتن کد معاملاتی نیست و باید به صورت آنلاین به سامانه مخصوص صندوق مراجعه کنید. در بعضی از موارد نیز مراجعه حضوری ضرورت دارد.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری آگاه

با هر هدف و رویایی که به بازار سرمایه قدم گذاشته باشید، صندوق‌های متنوع آگاه با ویژگی‌های مختلف شما را به این هدف نزدیک‌تر می‌کنند. این صندوق‌ها همواره در میان سود مرکب ماهانه و روزانه پربازده‌ترین صندوق‌های سرمایه‌گذاری کشور قرار داشته‌اند و با تیم مدیریت حرفه‌ای و با تجربه خود، فعالان بازار سرمایه را برای موفقیت هر چه بیشتر در این بازار همراهی خواهند کرد.

صندوق مشترک آگاه پربازده‌ترین صندوق سرمایه‌گذاری کشور، اولین‌ صندوق این بازار هم به شمار می‌رود و از ابتدای تاسیس خود تاکنون توانسته بیش از 42000 درصد برای مشتریان خود بازدهی ایجاد کند. صندوق مشترک آگاه از نوع صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام و مبتنی بر صدور و ابطال است و برای سرمایه‌گذاری با دید بلندمدت بهترین گزینه محسوب می‌شود. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق مشترک آگاه

صندوق هستی بخش آگاه صندوق هستی‌بخش آگاه از نوع صندوق‌های قابل معامله در بورس است و با نماد «آگاس» در بازار معامله می‌شود. این صندوق که به لحاظ عملکرد و بازدهی موفق به کسب نشان 5 ستاره بازار سرمایه شده است، پرطرفدارترین صندوق سرمایه‌گذاری سهامی قابل معامله در بورس ایران نیز به شمار می‌رود.

صندوق یاقوت آگاه یاقوت از نوع صندوق‌های درآمد ثابت و ETF است که تجربه یک سرمایه‌گذاری کم ریسک و مطمئن را برای مشتریان بورس رقم می‌زند. این صندوق برای افرادی که ریسک‌پذیری کمی دارند، گزینه بسیار خوبی محسوب می‌شود. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق یاقوت آگاه

صندوق زمرد آگاه زمرد، دیگر صندوق سهامی شرکت سبدگردان آگاه است که برخلاف بسیاری از صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام، به مشتریان خود سود نقدی پرداخت می‌کند و به همین دلیل هم محبوبیت بسیار بالایی در میان فعالان بازار سرمایه به دست آورده است. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق زمرد آگاه

صندوق همای آگاه همای آگاه، بهترین گزینه برای کسانی است که به دنبال سود ثابت ماهیانه در بورس هستند. همای از جمله صندوق‌های درآمد ثابت و قابل معامله بازار است، امنیت بالای سرمایه‌گذاری و بیشتر بودن سود این صندوق از سپرده‌های بانکی مهمترین مزایای صندوق همای آگاه به شمار می‌روند. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق همای آگاه

صندوق زرین آگاه صندوق طلای زرین، دارایی مشتریان خود را در گواهی سپرده کالایی سکه و اوراق مشتقه مبتنی بر سکه طلا سرمایه‌گذاری می‌کند. زرین از نوع صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) است و واحدهای این صندوق با نماد «مثقال» در بازار معامله می‌شوند. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق زرین آگاه

صندوق یکم نیکوکاری آگاه با صندوق یکم نیکوکاری آگاه، می‌توانید هم سود دریافت کنید و هم در امور خیریه مشارکت داشته باشید. این صندوق اولین صندوق نیکوکاری کشور به شمار می‌رود و از نوع صندوق‌های مختلط و مبتنی بر صدور و ابطال است. راهنمای سرمایه گذاری در صندوق یکم نیکوکاری آگاه

سود مرکب ماهانه و روزانه

سوالات متداول

سوالات رایج درباره بیمه عمر ایران

نمونه جدول بیمه عمر

دانلود نمونه جدول بیمه عمر مان ایران

ثبت نام بیمه عمر

خرید بیمه عمر ایران

معرفی بیمه عمر ایران

بیمه عمر مان چیست

انواع بیمه نامه بیمه ایران

در صورت تمایل کلیه خدمات این نمایندگی به صورت غیرحضوری و در محل انجام می پذیرد

Bootstrap is a front-end framework of Twitter, Inc. Code licensed under Apache License v2.0. Font Awesome font licensed under SIL OFL 1.1.

سود مرکب در بورس؛ از سود هم سود بگیرید!

همه آرزو دارند که مبلغی را در جایی سرمایه‌گذاری کنند و هر روز پول روی پولشان بیاید. تحقق این آرزو ناممکن نیست. اما تنها برخی بازارها این قابلیت را دارند که به سود شما نیز سود اختصاص دهند. در مفاهیم مالی، به چنین سودی، سود مرکب می‌گویند. سود مرکب چنان جذابیتی دارد که از آن با نام «معجزه سود مرکب» نیز یاد می‌شود. نکته‌ای که شاید برای بسیاری از شما هیجان‌انگیز باشد این است که نحوه محاسبه سود در بازار بورس نیز از فرمول سود مرکب پیروی می‌کند.

اگر دفترچه حساب بانکی خود را مشاهده کنید، ممکن است برایتان این سوال پیش بیاید که نحوه محاسبه سود حساب شما به چه صورتی است. دانستن تفاوت میان سود مرکب و سود ساده و نحوه محاسبه آن نکته‌ای کارآمد و مهم برای سرمایه‌گذاران است. پس در این مطلب توضیح می‌دهیم که سود مرکب چیست سود مرکب ماهانه و روزانه و نحوه محاسبه آن در بورس چگونه است.

سود مرکب چیست؟

سود مرکب یا Compound Interest همان‌طور که از نامش پیداست یعنی سود ترکیب‌شده و مضاعف. شیوه محاسبه این سود به گونه‌ای است که هم اصل سود سرمایه و هم سود حاصل از سود را در بر می‌گیرد. هنگام محاسبه سود ساده، ملاک تنها اصل سرمایه و سود تنها به سرمایه اصلی تعلق می‌گیرد. اما در سود مرکب، به سود حاصل از سرمایه اصلی نیز سود تعلق می‌گیرد. در بازار بورس، سود سرمایه به روش مرکب محاسبه می‌شود و این یکی از دلایل استقبال سرمایه‌گذاران از این بازار است.

در سود ساده، سود حاصل از سرمایه اولیه را مجددا سرمایه‌گذاری نمی‌کنند. به همین دلیل سود دریافتی هر دوره، تنها از محل سرمایه‌ اولیه تامین می‌شود. در سوی دیگر، نتیجه مرکب کردن سود در بلندمدت کاملا مشهود خواهد بود و حاصل آن رشد چشم‌گیر سرمایه است. به طور دقیق‌تر، بهره یا سود مرکب نوعی از سود است که در محاسبات آن، علاوه بر سرمایه اولیه، میزان سود به دست‌آمده از بهره‌های مجموع در دوره‌های قبلی سپرده یا وام نیز لحاظ می‌شود.

نحوه محاسبه سود مرکب در بورس

برای محاسبه سود مرکب باید از فرمول زیر سود مرکب ماهانه و روزانه پیروی کرد.

فرمول محاسبه سود مرکب

[Compound Interest = [P (1+i) n ] – P = P [(1+i) n -1

در فرمول بالا P برابر مبلغ سپرده در حال حاضر، i درصد اسمی نرخ بهره سالانه و n تعداد دوره دریافت سود است.

برای محاسبه سود مرکب باید مجموع سود مرکب ماهانه و روزانه مبالغ سپرده و سود حاصل از آن را در انتهای دوره زمانی تعیین شده، مشخص کرد. سپس باید این مقدار را از مبلغ سپرده در حال حاضر کسر کرد. عبارت داخل قلاب همان مبلغی است که در پایان دوره دریافت می‌شود.

توضیح فرمول

در فرمول فوق هرچه n بیشتر باشد، نشان‌دهنده این است که تعداد دوره دریافت سود بیشتر است. به این ترتیب سود حاصل نیز بیشتر خواهد بود. برای نمونه اگر دوره دریافت سود به جای سالانه به شش ماهه تغییر کند، n افزایش پیدا می‌کند. به این ترتیب سود مرکب نیز بیشتر خواهد شد. دقت کنید که حتی با وجود در نظر گرفتن بازه زمانی یکسان (چه یک دوره‌ی یک ساله و چه دو دوره‌ی شش ماهه) مقدار بهره مرکب متفاوت است.

یک وام یک‌ میلیون تومانی را در نظر بگیرید که دوره پرداخت سود آن به صورت سالانه و نرخ بهره این وام ۱۰ درصد است. حال همین مبلغ را با نرخ پنج درصد و دوره پرداخت شش ماهه در نظر بگیرید. سود مرکب حاصل از وام نخست کمتر از وام دوم است. چرا که در وام دوم تعداد دوره دریافت سود بیشتر است (دو دوره شش ماهه).

در حقیقت سود مرکب عددی است که محاسبه آن به صورت تصاعدی انجام می‌شود. چنین سرمایه‌گذاری در بانک، افزایش سرعت کسب سود را نسبت به سودهای معمولی در پی دارد. در فرمولی که در بالا ذکر شد، اگر سود به صورت سالانه دریافت شود، نرخ بهره هم باید سالانه در نظر گرفته شود. به همین ترتیب اگر دوره دریافت سود به صورت ماهانه باشد، نرخ بهره هم باید ماهانه لحاظ شود. یعنی نرخ سود سالانه باید بر عدد ۱۲ و نرخ سود شش ماهه بر عدد شش تقسیم شود. حال با توجه به توضیحات ارائه شده، شما کدام یک از این دو گزینه را انتخاب می‌کنید:

• دریافت یک میلیون تومان پول نقد همین امروز
• پس‌انداز کردن روزانه ۱۰۰۰ تومان به مدت یک ماه (با این شرط که پس‌انداز شما هر روز دو برابر شود)

با یک محاسبه ساده می‌توان دریافت که سود حاصل از گزینه دو به دلیل مرکب شدن بیشتر خواهد بود.

نحوه محاسبه سود مرکب در بورس بدون در نظر گرفتن اصل دارایی

اگر اصل پول را از کل مبلغ جدا کنیم، به این صورت تنها سود حاصل را به دست می‌آوریم. به کمک فرمول زیر می‌توان این میزان را محاسبه کرد:

فرمول سود مرکب بدون در نظر گرفتن اصل سرمایه

A = P (1+ (r/n) ) (nt) – P

در انتهای فرمول، P که نشان‌دهنده اصل سرمایه است از سود حاصله کم می‌شود. در این فرمول A سود حاصل از سرمایه‌گذاری است و P همان سرمایه اولیه است. r برابر میزان سود سالانه است. این عدد به صورت رقم اعشار نمایش داده می‌شود. مثلا اگر سود برابر با ۲۰ درصد باشد، r برابر با ۰.۲ خواهد بود. n تعداد دفعاتی است که در طول یک سال، سود مرکب می‌شود. در نهایت t برابر تعداد سال‌های سرمایه‌گذاری است.

به عنوان مثال فرض کنید که با مبلغ ۱۰۰ میلیون تومان وارد بازار بورس شده‌اید. با این مبلغ سرمایه‌گذاری کرده‌اید و ۲۰ درصد سود نصیبتان شده است. این ۲۰ درصد برابر ۲۰ میلیون‌ تومان خواهد بود. اکنون با افزودن این میزان سود به اصل سرمایه، دارایی شما ۱۲۰ میلیون تومان است. حال اگر با این ۱۲۰ میلیون تومان مجددا سهام بخرید و ۲۰ درصد دیگر سود کنید،‌ سود شما ۲۴ میلیون تومان خواهد بود. این چهار میلیون تومان در واقع سودی است که از محل سود خود به دست آورده‌اید.

آلبرت اینشتین (Albert Einstein)، نابغه ریاضی زمانی گفته است که بهره مرکب بزرگ‌ترین کشف ریاضی همه ادوار است. او از این مفهوم با نام هشتمین شگفتی دنیا نام برده است.

سود مرکب را می‌توان به کاشت درخت تشبیه کرد. درست مانند درخت‌کاری، هرچه زمان بیشتری را صرف سرمایه‌گذاری کنیم، درخت سودمان پربارتر خواهد بود.

چرا سود مرکب مهم است؟

در صورت استفاده از سود مرکب، افزایش سرمایه تا چندین برابر امری در دسترس و امکان‌پذیر است. اما سوال مهم این است که چگونه به سود مرکب برسیم. تنها زمانی می‌توان از این سود استفاده کرد که درآمد پایدار وجود داشته باشد. این مساله یعنی درآمدهای مقطعی در این گرفتن سود مرکب کاربردی ندارند.

دریافت سود مرکب دو اصل مهم دارد:

1. اصل سرمایه و سود خود را برداشت نکنید تا به رشد دارایی بینجامد.
2. باید صبر داشته باشید.

چگونه به سود مرکب برسیم؟

اجازه دهید ابتدا یک تعریف مشخص از مفهوم دارایی ارائه کنیم. هر چیزی که ارزش مادی آن با واحد پول قابل اندازه‌گیری باشد، دارایی نامیده می‌شود. پول، سکه، ماشین و ملک از جمله مواردی هستند که به عنوان دارایی محسوب می‌شوند. به منظور افزایش دارایی می‌توان آن را در بانک سرمایه‌گذاری کرد. هم‌چنین می‌توان از طریق کسب‌وکار نیز این امر را انجام داد. یعنی می‌توان کسب‌وکاری راه‌ انداخت که هر لحظه سودآوری داشته باشد. سود حاصل از این امر را نیز باید بتوان دوباره در همین تجارت یا تجارتی دیگر سرمایه‌گذاری کرد. به این صورت این موضوع در نهایت منجر به افزون شدن دارایی و کسب ثروت خواهد شد.

سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه

یکی از شیوه‌های آسان برای ایجاد سود مرکب، در نظر گرفتن سرمایه‌های کوچک است. سرمایه‌های اندک را می‌توان به کار گرفت و در مسیر درست سرمایه‌گذاری کرد. به این شیوه می‌توان همین دارایی‌های کم را چند برابر کرد. خرید اوراق بهادار و حضور در بازار سرمایه چنین فرصتی را فراهم می‌آورد.

بانک‌ها در پرداخت سود، بر اساس سود مرکب عمل نمی‌کنند. چرا که اگر این شیوه را در پیش گیرند، در کسری از ثانیه ورشکسته خواهند شد. به همین دلیل پس‌انداز سرمایه در بانک به کسب سود مرکب نخواهد انجامید.

اما اگر فرد دانش و تخصص کافی در این زمینه داشته باشد، می‌تواند با خرید و فروش اوراق بهادار و سهام، در زمانی معین به بهره مرکب دست پیدا کند. به این صورت که هر مرتبه که از فروش سهام سودی نصیبش شد، دوباره همان سود را به خرید سهم اختصاص دهد. به این ترتیب اصل سرمایه خود را افزایش داده است. انجام این امور به کمک تسلط بر مفاهیم پایه بازار بورس و شیوه‌های تحلیل تکنیکال یا تحلیل بنیادی مقدور خواهد بود.

شیوه‌های دیگر مانند سرمایه‌گذاری در بخش‌های صادرات، خرید و فروش ارز، طلا، خودرو و ملک نیز می‌توانند منجر به کسب بهره مرکب شوند. هر یک از این شیوه‌ها دانش و تجربه خاص خود را می‌طلبد. نکته اینجاست که نخست باید به سود دست پیدا کرد تا بتوان سودهای حاصل را مجددا وارد چرخه‌ دادوستد کرد. همان‌طور که پیش‌تر اشاره شد، درآمد پایدار و زمان کافی دو عامل مهم در کسب سود مرکب هستند.

جمع‌بندی

سود مرکب گونه‌ای از محاسبه سود است که در بازارهایی مانند بازار بورس کاربرد دارد. در روش سود مرکب، نه تنها به اصل سرمایه سود تعلق می‌گیرد، بلکه سرمایه‌گذار روی سود خود نیز سود می‌کند. به این ترتیب به مرور زمان، سرمایه شما سود چشمگیری را حاصل خواهد کرد.

حال بهتر است کمی به زندگی روزمره خود نگاه کنیم. اگر ماهانه مبلغی (هرچند ناچیز) را پس‌انداز کنیم و آن را در قالب سود مرکب به جریان بیندازیم می‌توانیم پس از چند سال سرمایه‌ هنگفتی به دست آوریم. این امر همان معجزه سود مرکب است. فراموش نکنید که این کسب ثروت نیازمند داشتن صبر و حوصله است. پس بهتر آن که با دید بلندمدت سرمایه‌گذاری کنید تا بهره بیشتری نیز نصیبتان شود.

تابع RATE اکسل-محاسبه نرخ بهره %

امروز برای دریافت وام به بانک مراجعه کردم سود مرکب ماهانه و روزانه و در خواست 5 میلیون تومان وام داشتم.از آن ها خواستم بهترین نوع وام را به من پیشنهاد دهند تا در بازه زمانی بالا و بهره کم آن را دریافت نمایم.مسئول شعبه به من گفت: ماهیانه باید 114 تومان قسط به مدت 48 ماه پرداخت نمایید.

خوب خدا رو شکر پیشنهاد خیلی خوبی بود ولی نرخ بهره سالانه این وام به من اعلام نشد.جای نگرانی نیست به کمک تابع RATE نرخ بهره (سود) را با یکدیگر محاسبه می کنیم.

ساختار تابع RATE:

RATE( nper , pmt , pv , [fv] , [type] , [guess] )

( نرخ تخمینی بهره , نوع پرداخت , ارزش آتی , ارزش فعلی یا کل مبلغ وام , مبلغ هر قسط , کل دوره های پرداخت )RATE

nper:تعداد کل دوره های پرداخت را در این قسمت وارد می کنیم.در مثال گفته شده است که به مدت 4 سال و هر سال 12 ماه می باشد.پس جمعا در طی 48 ماه باید وام را پرداخت نمایم.

pmt:مبلغ هر قسط را در این قسمت وارد می کنیم.در مثال گفته شده است که باید ماهانه 114 هزارتومان پرداخت نماییم.

pv:ارزش فعلی یا اصل مبلغ وام را در این قسمت وارد می کنیم.یعنی مبلغ 5000000 تومان

Fv:وارد کردن این آیتم اختیاری بوده و می توانید آن را خالی رها کنید.ولی در این قسمت می توانید ارزش آتی را وارد نمایید.در صورت خالی رها کردن مقدار آن برابر با صفر خواهد بود.

type:وارد کردن این آیتم اختیاری بوده و می توانید آن را خالی رها کنید.ولی این قسمت نحوه پرداخت را تعیین می کند.اگر برابر با 0 بود یعنی در پایان هر دوره قسط پرداخت می شود و اگر 1 بود در ابتدای دوره قسط پرداخت می شود.در صورتی که خالی رها کردن مقدار آن صفر خواهد بود.

guess:آرگومانی اختیاری است و نرخ تخمینی برای بهره را نشان می دهد.میتوانید از این آیتم صرف نظر نمایید و اجازه دهید اکسل براساس پیش فرض خود محاسبه را انجام دهد و هم می توانید یک عدد قرار دهید (پیش فرض (0.1) 10%می باشد).عددی که قرار می دهید باید بین 0 و 1 باشد.

خوب پس فرمول زیر را خواهیم داشت:

این عدد نرخ بهره به صورت ماهانه می باشد.برای اینکه نرخ بهره سالانه را محاسبه کنیم باید این عدد را در 12 ضرب نماییم.

نرخ بهره سالانه = 0.0037435474302995 *12=0.044922569163594

این عدد نرخ بهره به صورت سالانه می باشد.یعنی سالانه باید 4.49% بهره پرداخت نمایم.

در راه برگشت از بانک تبلیغات یکی از بیمه های عمر را دیدیم.نوشته شده بود،شما با پرداخت 50 هزار تومان به مدت 10 سال علاوه بر خدمات بیمه ای ، 12 میلیون تومان دریافت خواهید کرد.نرخ بهره این نوع پوشش بیمه ای را حساب کنید.

RATE( nper , pmt , pv , [fv] , [type] , [guess] )

( نرخ تخمینی بهره , نوع پرداخت , ارزش آتی , ارزش فعلی یا کل مبلغ وام , مبلغ هر قسط , کل دوره های پرداخت )RATE

RATE( 120 , -50000 , 0 , 12000000 )=0.0105990271808159

این نرخ را در 12 ضرب می کنیم تا نرخ بهره سالانه به دست آید.12.72% نرخ سود سالانه این نوع پوشش خواهد بود.

در این مثال به شما نشان دادیم که چطور از گزینه FV استفاده کنید.

اما به نکات زیر و ویژگی های تابع RATE توجه کنید:

نکته: pmt مقدار پرداخت در هر دوره می باشد که در طول دوره سالانه تغییر نمی کند. معمولا pmt شامل اصل و بهره می باشد اما هیچ هزینه دیگری یا مالیات بر آن اعمال نمی شود. اگر pmt حذف شود باید استدلال Fv را انجام دهید.

نکته: fv ارزش آینده یا مانده وجه نقدی می باشد که قصد دریافت آن بعد از آخرین پرداختی دارید. اگر حذف گردد یعنی مقدار آن صفر در نظر گرفته شده است و در این حالت باید باید استدلال pmt را انجام دهید.

نکته:اگر Rate همگرا نشود تخمین های مختلف را امتحان نمایید و معمولا تابع Rate در تخمین هایی با مقدار 0 الی 1 همگرا می شود

نکته:نرخ بهره (نرخ بازگشت سرمایهROR ) در هر دوره سالیانه بازگشت دارد. Rateبا تکرار محاسبه می شود و می تواند صفر راه حل یا بیشتر داشته باشد. اگر نتایج پی در پی این تابع بعد از 20 بار تکرار به 0.0000001 نرسد تابع خطای NUM! # می دهد.

نکته:زمانی که علامت مثبت و منفی را برای جریان نقدی pmt بکار نبرید تابع خطای NUM! # خواهد داد

نکته:زمانی که هر کدام از آرگومان مقداری غیر عددی به خود بگیرند

مساله اول: نتیجه تابع خیلی بیشتر یا خیلی کمتر از مقدار مورد انتظار باشد

راه حل ممکن: هنگام محاسبه ماهانه یا سه ماهانه پرداخت ها بسیاری از کاربران تبدیل نرخ بهره به دوره ماهانه یا سه ماهانه را فراموش می نمایند

مساله دوم: نتیجه تابع RATE مقدار صفر یا مقداری درصدی را نشان می دهد و هیچ رقم اعشاری را نشان ندهد

راه حل ممکن: این مساله ممکن است به خاطر فرمت سلول حاوی تابع می باشد بایستی فرمت سلول به حالت درصدی(percentage) با دو رقم اعشار یا بیشتر تغییر دهید.